下游需求旺盛,國產加速布局,功率半導體企業哪家強?

功率半導體器件(也稱電力電子器件),是在電力電子變換裝置中可實現電能轉換與電路控制的核心器件,主要在電子電路中發揮著整流、變頻、變壓、功率放大/開關和線路保護等作用。

按器件集成度劃分,功率半導體當前可分為功率分立器件、功率模塊和功率IC三大類。 其下游應用廣泛,幾乎可覆蓋至所有電子製造領域,如電力傳輸、工業控制、消費電子和新能源等。

近年來,隨著AI、數字經濟、光伏、新能源汽車等產業的快速發展,功率半導體增量空間不斷打開,市場規模持續增長。 據Omdia數據統計,2021年,我國功率半導體市場規模為159億美元,預計到2024年,市場規模有望達到190億美元,發展前景廣闊。

由於我國起步較晚,當前不管是從技術儲備還是營收能力上均與國外企業有著一定差距,但得益於國家近年來制訂的一系列政策的鼓勵、支持與促進,國內功率半導體行業正駛入發展快速道。

1、聞泰科技

全球ODM+IDM行業龍頭,成立於2006年,主要從事半導體、光學模組及通訊產品集成三大板塊業務,擁有集半導體芯片設計、晶圓製造、封裝測試,以及光學模組、通訊終端、汽車電子等多個產品研發、製造於一體的全產業鏈布局。

據官網,公司以手機獨立設計業務起家。 2008年,主營業務轉型至ODM領域,隨後ODM業務常年市占率為20%左右。 2019年,公司完成對全球領先半導體IDM廠商安世半導體的收購,布局切入半導體領域。 兩年後,公司收購廣州得爾塔,正式布局光學模組業務。

在功率半導體領域,公司全資子公司安世半導體是全球領先的分立與功率芯片製造商,深耕半導體研製超 60 年, 產品品類豐富,主要有二極管、雙極性電晶體管、 MOSFET 器件(金氧半場效電晶體管)及氮化鎵場效應晶體管等,可廣泛適用於全球各類電子設計中。

其中,公司100V以上MOSFET料號已超100種。 而在化合物半導體產品方面,公司第二代650V 氮化鎵功率器件現已通過AEQC認證測試並實現量產,新款器件性能優勢明顯。

據 IHS Markit 2020 年數據, 安世半導體雙極性電晶體管、二極管和 ESD 保護器件均排名第一,汽車功率 MOSFET 管排名第二,多個品類產品的全球市佔率均處於領先地位。

據Omdia數據,2021年,安世半導體在全球功率半導體企業中排名第八,在全球功率分立器件企業中排名第六,分別較2019年上升一位、較2020年上升三位。

2、華潤微

國內功率半導體領軍企業,主要從事功率半導體、智能傳感器和智能控制產品的設計、生產及銷售,以及為客戶提供芯片設計、晶圓製造、封裝測試、掩模等全產業鏈一體化製造服務。

公司高度重視技術研發,掌握著溝槽型SBD設計及工藝技術、MEMS工藝晶圓製造技術及IPM模塊封裝技術等多項達到國際領先、國內領先地位的核心技術。

在功率半導體領域,公司產品主要分為功率器件和功率IC兩大類,其中包括MOSFET、IGBT、SBD及各系列電源管理芯片等,多適用於消費電子、汽車電子、新能源和工業控制等領域。

基於先進的設計技術和製造工藝,公司生產的功率器件產品具有高可靠、低開關/導通損耗等優勢。 據年報,截至2020年底,公司已合計擁有超1100項分立器件產品與超500項功率IC產品,是國內產品線最為全面的功率分立器件廠商之一。

得益於IDM模式的優勢和較強的研發實力,公司現已建立起領先國內水平的Trench-FS工藝平台,具備600V-6500V IGBT工藝能力,在IGBT、SBD等功率器件上具有較強的產品競爭力,是目前國內少數同時擁有全部MOSFET主流器件結構研發和製造能力且可為客戶提供-100V至1500V範圍內低中高壓全系列MOSFET產品的功率半導體廠商。

據2022半年報顯示,公司先進中低高壓MOSFET當前已在光伏、新能源汽車及充電樁領域實現了規模化銷售,IGBT產品也已通過全球光伏頭部客戶認證並批量供應。

3、士蘭微

國內IDM功率/模擬芯片龍頭,成立於1997年,專注從事集成電路、半導體分立器件及LED等電子產品的設計、製造和銷售,主要產品品類包括功率器件、模擬電路、MCU、LED芯片等。

成立早期,公司主要從事模擬電路設計。 2001年,公司開始切入硅芯片製造業務,成為IDM模式的半導體企業。 此後近20年,公司業務領域逐步拓展至LED、IPM和IGBT等板塊。

2017年起,公司與廈門半導體投資集團共同投資建設12寸特色工藝晶圓產線及先進化合物半導體器件產線,第一條產線於2020年底投產,公司成為國內率先布局12寸晶圓產線的IDM企業。

據年報,公司當前業務布局以功率分立器件及模塊為主,功率器件產品已覆蓋至MOSFET、IGBT、IGBT大功率模塊(PIM)、IPM模塊等眾多品類,且部分產品性能已達行業領先水平。

其中,在IPM領域,公司打造了以IPM為核心的完整解決方案,系列產品已覆蓋至20W-3000W功率段,可廣泛應用於冰箱、空調、變頻器、風機、水泵等領域。 受益於全球芯片短缺,公司憑藉產能優勢迅速上量,目前已獲得海爾、美的、格力、海信等主流家電企業的認可。

在IGBT、超級結MOSFET等領域,公司積極布局,研發技術實力較強,已成功推出了基於自主研發的V代IGBT和FRD芯片的電動汽車主電機驅動模塊。